fbpx

Important Changes to the Framework of the Register of Beneficial Owners

The Department of Registrar of Companies and Intellectual Property (DRCIP) announces that on 06 December 2024, the Prevention and Suppression of Money Laundering (Amendment) (No. 2) Law of 2024, numbered N.141(I)/2024, was published. The main amendments are as follows

  1. Monetary Penalties: Monetary penalties will now only be imposed on the company or other legal entity that refuses, omits, or neglects to fulfill its obligations to submit information about beneficial owners. These obligations arise under the provisions of Law 188(I)/2007 and its corresponding Directives. Penalties will no longer be imposed on individual directors or secretaries.
  2. Liability of Directors or CEOs: A director or CEO of a company that refuses, omits, or neglects to fulfill the obligations for submitting beneficial owner information will be jointly and/or separately liable with the company for paying the penalty imposed on the company.
  3. Revised Penalties: Penalties have been revised as follows:
  • A €100 fine for the first day of the violation.
  • An additional €50 fine for each subsequent day of the violation with maximum total penalty of €5,000 per company or other legal entity
  1. Administrative Review and Appeals: A new provision empowers the Registrar of Companies to issue a Directive (Regulation) establishing procedures for administrative review or appeals against penalty decisions.
  2. Deletion from the Register: A new provision authorizes the Registrar of Companies to delete a company or other legal entity from the Register of Business Entities if it refuses, omits, or neglects to fulfill its obligations to update beneficial owner information. This procedure is analogous to the deletion process under Article 327 of the Companies Law or subsection (5) of Article 57 of the Partnerships and Trade Names Law.
  3. Court Orders for Compliance: A new provision authorizes the Registrar of Companies to request a court order compelling any person to comply with the obligations arising from Article 61A of Law 188(I)/2007 and its corresponding Directives.

Extension and Reversal of Monetary Penalties

An additional extension has been granted for the submission of information regarding the ultimate beneficial owners for all types of Companies and other Legal Entities, until 31 January 2025.

 Additionally, an extension has been granted for completing the process of verifying information for the year 2024, until 31 March 2025.

It is emphasized that as of 1 February 2025, non-compliance with the submission of information regarding the ultimate beneficial owners will result in the imposition of administrative and other penalties, in accordance with the amended law outlined above.

Reversal of Penalties and Refund of Paid Amounts

Following the above measures, DRCIP will reverse penalties imposed since 1 April 2024 and refund the amounts already paid. Refunds will be processed as follows:

  1. For online payments made through JCC, the amount will be refunded directly to the card used for the payment without any action required by the affected party.
  2. For payments made at the DRCIP Cashier, the amount will be refunded to the applicant’s bank account upon submission of Form KE1, accompanied by the payment authorization form from FIMAS, a copy of the payment receipt, and the IBAN to be credited, as described in the Authorization Form.

For any questions or information, interested parties can contact the email address: [email protected]

Σημαντικές αλλαγές στο πλαίσιο εφαρμογής του Μητρώου Πραγματικών Δικαιούχων

Θα θέλαμε να σας ενημερώσουμε ότι το Τμήμα Εφόρου Εταιρειών και Διανοητικής Ιδιοκτησίας (ΤΕΕΔΙ), ανακοίνωσε ότι στις 06 Δεκέμβριου 2024 δημοσιεύθηκε ο περί της Παρεμπόδισης και Καταπολέμησης της Νομιμοποίησης Εσόδων από Παράνομες Δραστηριότητες (Τροποποιητικός) (Αρ.2) Νόμος του 2024 με αριθμό Ν.141(Ι)/2024. Οι κυριότερες τροποποιήσεις αναλύονται πιο κάτω:

  1. Οι χρηματικές επιβαρύνσεις θα επιβάλλονται μόνο στην εταιρεία ή άλλη νομική οντότητα, η οποία αρνείται ή παραλείπει ή αμελεί να εκπληρώσει τις υποχρεώσεις υποβολής στοιχείων για τους πραγματικούς δικαιούχους, όπως οι υποχρεώσεις αυτές προκύπτουν βάσει των διατάξεων του Νόμου 188(Ι)/2007 και των δυνάμει αυτών εκδιδόμενων Οδηγιών.Δεν θα επιβάλλονται δηλαδή χρηματικές επιβαρύνσεις και σε κάθε διευθυντή και γραμματέα.
  2. Διευθυντής ή διευθύνων σύμβουλος εταιρείας, η οποία αρνείται ή παραλείπει ή αμελεί να εκπληρώσει τις υποχρεώσεις υποβολής στοιχείων για τους πραγματικούς δικαιούχους ,ευθύνεται αλληλεγγύως και/ή κεχωρισμένως με την εταιρεία για την αποπληρωμή της χρηματικής επιβάρυνσης που επιβλήθηκε στην εταιρεία.
  3. Οι χρηματικές επιβαρύνσεις έχουν αναθεωρηθεί. Συγκεκριμένα, θα επιβάλλεται χρηματική επιβάρυνσηως πιο κάτω:
    • εκατό ευρώ(€100) την πρώτη ημέρα της παράβασης και
    • περαιτέρω χρηματική επιβάρυνση πενήντα ευρώ (€50) για κάθε ημέρα συνέχισης της παράβασης, με ανώτατο όριο συνολικής επιβάρυνσης πέντε χιλιάδων ευρώ (€5.000)ανά εταιρεία ή άλλη νομική οντότητα.
  1. Προσθήκη πρόνοιας, η οποία δίνει την εξουσία στηνΈφορο Εταιρειών να εκδώσει Οδηγία (ΚΔΠ) για θεσμοθέτηση της διαδικασίας διοικητικής επανεξέτασης και/ή υποβολής και εξέτασης ένστασης εναντίον απόφασης επιβολής χρηματικής επιβάρυνσης.
  2. Προσθήκη πρόνοιας, η οποία δίνει την εξουσία στηνΈφορο Εταιρειών να διαγράφει από το μητρώο επιχειρηματικών οντοτήτων εταιρεία ή άλλη νομική οντότητα που αρνείται ή παραλείπει ή αμελεί να εκπληρώσει  τις υποχρεώσεις της για ενημέρωση των στοιχείων για τους πραγματικούς δικαιούχους, κατ’ αναλογία της διαδικασίας διαγραφής εταιρείας, δυνάμει του άρθρου 327 του περί Εταιρειών Νόμου ή του εδαφίου (5) του άρθρου 57 του περί Ομορρύθμων και Ετερορρύθμων Συνεταιρισμών και Εμπορικών Επωνυμιών Νόμου.
  3. Προσθήκη πρόνοιας,η οποία δίνει την εξουσία στηνΈφορο Εταιρειών να αιτείται στο Δικαστήριο την έκδοση προστακτικού διατάγματος που να διατάσσει τη συμμόρφωση οποιουδήποτε προσώπου με τις υποχρεώσεις που προκύπτουν από το άρθρο 61Α του Νόμου 188(Ι)/2007 και των δυνάμει αυτού εκδιδόμενων Οδηγιών.

Παράταση και Ανάκληση Χρηματικών Επιβαρύνσεων

Έχει δοθεί πρόσθετη παράταση του προβλεπόμενου χρόνου υποβολής στοιχείων των πραγματικών δικαιούχων για όλες τις περιπτώσεις Εταιρειών και Άλλων Νομικών Οντοτήτων, μέχρι και την 31η Ιανουαρίου 2025.

Επιπρόσθετα έχει δοθεί  παράταση του προβλεπόμενου χρόνου διεκπεραίωσης της διαδικασίας επιβεβαίωσης των στοιχείων για το έτος 2024 μέχρι και την 31η Μαρτίου 2025.

Τονίζεται ότι από την 1η Φεβρουαρίου 2025, η μη συμμόρφωση με την υποβολή των στοιχείων των πραγματικών δικαιούχων θα επιφέρει την επιβολή διοικητικών και άλλων κυρώσεων., σύμφωνα με τον τροποποιητικό νόμο που αναλύεται πιο πάνω.

Σε συνέχεια των πιο πάνω ρυθμίσεων, το ΤΕΕΔΙ προχωρεί σε ανάκληση των χρηματικών επιβαρύνσεων που έχουν επιβληθεί από 01 Απριλίου 2024 και επιστροφή των σχετικών χρηματικών ποσών που έχουν καταβληθεί.

Η επιστροφή των χρηματικών ποσών θα διενεργείται ως εξής:

α. Για διαδικτυακές πληρωμές που έγιναν μέσω JCC, το ποσό θα επιστραφεί απευθείας στην κάρτα με την οποία έγινε η πληρωμή, χωρίς οποιαδήποτε περαιτέρω ενέργεια από πλευράς του επηρεαζόμενου προσώπου.

β. Για πληρωμές που έγιναν στο Ταμείο του Τμήματος Εφόρου Εταιρειών και Διανοητικής Ιδιοκτησίας, το ποσό θα επιστραφεί στον Τραπεζικό Λογαριασμό του αιτητή μετά την προσκόμιση στο ταμείο του Τμήματος του εντύπου ΚΕ1, συνοδευόμενο από το έντυπο εξουσιοδότησης για πληρωμές από το FIMAS και φωτοαντίγραφο του δικαιολογητικού πληρωμής, καθώς και του Διεθνούς Αριθμού Τραπεζικού Λογαριασμού (IBAN) που θα πιστωθεί, όπως περιγράφεται στο Έντυπο Εξουσιοδότησης.

Για οποιεσδήποτε ερωτήσεις ή/και πληροφορίες οι ενδιαφερόμενοι μπορούν να αποτείνονται στην διεύθυνση ηλεκτρονικού ταχυδρομείου [email protected]

KKP team is always at your disposal for any queries you may have.